Etwa einen Kilometer von Dienstedt, am linken Talhang der Ilm (direkt am Ilmtal-Radwanderweg), befindet sich die Karsthöhle Dienstedt. Das kleine überschaubare Höhlensystem entstand durch Auswaschungen der Ur-Ilm, welche vor 2 Milliarden Jahren hoch über dem heutigen Flussbett (16 m) durch dieses Labyrinth floss und dabei bizarre Fließformen in den Muschelkalk fräste.